Banca Naţională a României
Regulament nr. 2 din 15.apr.1997
Monitorul Oficial, Partea I 66 16.apr.1997
Intrare în vigoare la 16.apr.1997
privind operaţiuni cu titluri de stat derulate prin Banca Naţională a României în calitatea sa de agent al statului
CAPITOLUL I Dispoziţii generale
Art. 1. - În conformitate cu prevederile art. 29 şi 30 din Legea nr. 34/1991 privind Statutul Băncii Naţionale a României, precum şi cu prevederile Convenţiei nr. 20.169/1994, încheiată între Ministerul Finanţelor şi Banca Naţională a României, Banca Naţională a României acţionează în calitate de agent al statului pentru operaţiunile de vânzare, înregistrare, decontare, transfer şi depozitare a titlurilor de stat.
Art. 2. - Titlurile de stat sunt emise în conformitate cu prevederile Legii nr. 91/1993 privind datoria publică şi ale convenţiei încheiate între Ministerul Finanţelor, în calitate de emitent, şi Banca Naţională a României, în calitate de agent al statului.
Titlurile de stat sunt emise de Ministerul Finanţelor în formă dematerializată, conform unui calendar previzional (anual, semestrial sau trimestrial), stabilit de comun acord cu Banca Naţională a României.
Art. 3. - Banca Naţională a României, în baza prerogativelor ce decurg din calitatea sa de agent al statului şi în numele autorităţii emitente, Ministerul Finanţelor:
a) reglementează şi supraveghează vânzarea titlurilor de stat (piaţa primară) şi tranzacţionarea acestora între deţinătorii înregistraţi (piaţa secundară);
b) autorizează şi supraveghează intermediarii pe aceste pieţe.
CAPITOLUL II Piaţa primară a titlurilor de stat
Art. 4. - Piaţa primară reprezintă totalitatea operaţiunilor legate de plasarea emisiunilor, respectiv vânzarea pentru prima dată a titlurilor de stat.
Participanţi
Art. 5. - Participanţii pe piaţa primară a titlurilor de stat (intermediari ai pieţei primare - "primary dealers") pot fi societăţi bancare, instituţii financiare şi de credit, autorizate să funcţioneze pe teritoriul României în conformitate cu prevederile legii, şi sunt selectaţi de către Banca Naţională a României.
În afara intermediarilor pieţei primare, Banca Naţională a României poate accepta participarea directă pe piaţa primară a titlurilor de stat şi a altor participanţi, persoane juridice şi fizice.
Art. 6. - Intermediarii potenţiali ai pieţei primare vor solicita autorizarea Băncii Naţionale a României, făcând dovada îndeplinirii următoarelor condiţii minimale:
-cont curent deschis la Banca Naţională a României;
-capital social minim;
-existenţa unei structuri organizatorice distincte şi a unor spaţii specifice (ghişee de lucru cu clienţii, sală de tranzacţionare), necesare derulării operaţiunilor cu titluri de stat;
-reglementarea, prin norme proprii, a procedurilor de lucru cu clienţii, a relaţiei cu alţi intermediari ai pieţei, a sistemului de evidenţă contabilă specific, precum şi a controlului operaţiunilor cu titluri de stat;
-dotări tehnice specifice activităţilor de tranzacţionare:
▪ echipamente informatice;
▪ echipament de suport informaţional (Reuters, Telerate etc.);
▪ echipamente de comunicaţii specifice (linii telefonice, fax, telex, SWIFT etc.);
-desemnarea personalului implicat în activităţile cu titluri de stat;
-dovada unei performanţe minimale pe piaţa primară a titlurilor de stat.
Art. 7. - Intermediarii pieţei primare trebuie să-şi asume, în condiţii de concurenţă, performanţă şi transparenţă, următoarele obligaţii minimale:
-vor asigura plasarea integralănr. 2 din 18 mai 1994, publicate în Monitorul Oficial al României, Partea I, nr. 137 din 1 iunie 1994), până la data intrării în vigoare a prezentului regulament, vor fi reautorizaţi din oficiu ca intermediari ai pieţei titlurilor de stat.
Art. 63. - Într-un termen ce va fi anunţat, Banca Naţională a României va selecta din rândul intermediarilor autorizaţi pe intermediarii pieţei primare, în funcţie de evoluţia şi de performanţele lor pe piaţa titlurilor de stat.
Art. 64. - Intermediarii autorizaţi, precum şi salariaţii acestora pot înfiinţa asociaţii profesionale având drept scop ridicarea standardelor profesionale, stabilirea şi impunerea unor reguli de conduită şi de etică profesională în desfăşurarea operaţiunilor pe piaţa titlurilor de stat din România.
Astfel de asociaţii pot emite coduri de conduită care vor trebui avizate de Banca Naţională a României.
Art. 65. - Intermediarii autorizaţi au obligaţia de a asigura confidenţialitatea operaţiunilor desfăşurate pe piaţa titlurilor de stat.
Art. 66. - Încălcarea prevederilor prezentului regulament, a normelor şi procedurilor de lucru emise în aplicarea acestuia constituie contravenţie şi se sancţionează în conformitate cu prevederile legale.
Art. 67. - Nivelul comisioanelor pentru operaţiunile cu titluri de stat face obiectul negocierii directe între părţi. Plata acestora se va face exclusiv în moneda naţională.
Art. 68. - Banca Naţională a României şi Ministerul Finanţelor vor analiza posibilitatea acordării unor facilităţi intermediarilor pieţei primare în compensarea obligaţiilor asumate.
Art. 69. - Banca Naţională a României poate emite, în aplicarea prevederilor prezentului regulament, norme şi proceduri de lucru privind: nivelul capitalului social minim, performanţele minimale pe piaţa primară a titlurilor de stat în vederea autorizării ca intermediar al pieţei primare, cuantumul minim din totalul emisiunii al ofertelor de cumpărare depuse de intermediarii pieţei primare, volumul minim anual al tranzacţiilor derulate pe piaţă de către intermediarii pieţei primare, numărul minim de serii de titluri de stat pentru care intermediarii pieţei primare trebuie să afişeze cotaţii, orarul de funcţionare a pieţei secundare, reguli de înregistrare, depozitare, decontare şi transfer etc.
Art. 70. - Prezentul regulament intră în vigoare la data publicării lui în Monitorul Oficial al României.
De la această dată îşi încetează aplicabilitatea Instrucţiunile Băncii Naţionale a României nr. 2 din 18 mai 1994 privind înregistrarea, transferul şi plata aferente operaţiunilor cu certificate de trezorerie.
GUVERNATORUL BĂNCII NAŢIONALE A ROMÂNIEI,
MUGUR ISĂRESCU
Bucureşti, 15 aprilie 1997.
Nr. 2.